Hiểu về bằng chứng dự trữ Proof of Reserve
Hệ thống tài chính toàn cầu thường hoạt động theo phương thức thiếu thế chấp và rất không rõ ràng, tạo ra những rủi ro hệ thống có thể dẫn đến chu kỳ bùng nổ và phá sản và sụp đổ thị trường. Tài chính phi tập trung (DeFi) cung cấp một giải pháp thay thế bằng cách cung cấp các sản phẩm tài chính ít cần sự tin tưởng, minh bạch cao được đảm bảo bởi các hợp đồng thông minh xác định và sự thật mật mã. Với sự phát triển của DeFi, nhu cầu ngày càng tăng đối với các loại tài sản thế chấp mới mở rộng ra ngoài các tài sản gốc trên chuỗi, bao gồm token chuỗi chéo, stablecoin được đảm bảo bởi tiền pháp định, tài sản thế giới thực được mã hóa và hơn thế nữa.
Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu Chainlink Proof of Reserve (PoR; Bằng chứng dự trữ) là gì và cách nó giúp cung cấp các đảm bảo an ninh mạnh mẽ hơn và minh bạch hơn trong hệ sinh thái tiền mã hoá. Kèm theo đó, chúng ta cũng sẽ khám phá các nguồn cấp dữ liệu tham chiếu PoR đã được các nhóm DeFi hàng đầu triển khai và tạo ngữ cảnh cho các trường hợp sử dụng trong tương lai.
Bằng chứng dự trữ là gì?
Bằng chứng dự trữ được hiểu một cách truyền thống là việc các doanh nghiệp nắm giữ tiền mã hoá tạo ra các chứng thực công khai về khoản dự trữ của mình để chứng minh khả năng thanh toán với người gửi tiền thông qua một cuộc kiểm toán độc lập. Vì các cuộc đánh giá này thường được thực hiện bởi một bên thứ ba tập trung, chúng có thể kéo dài, tốn thời gian và yêu cầu các quy trình thủ công.
Khi các nhà phát triển tiếp tục xây dựng các sản phẩm tài chính ngày càng phức tạp trong hệ sinh thái tài sản kỹ thuật số, cần phải có một tiêu chuẩn đáng tin cậy, minh bạch và phi tập trung để cho phép kiểm toán các khoản dự trữ bằng quy trình tự động tận dụng tính minh bạch vượt trội của các blockchain, hợp đồng thông minh và oracles—như Chainlink PoR.
Chainlink Proof of Reserve (PoR)
Chainlink Proof of Reserve cung cấp các hợp đồng thông minh với dữ liệu cần thiết để tính toán tài sản thế chấp thực sự của bất kỳ tài sản trên chuỗi nào được bảo chứng bởi kho dự trữ ngoài chuỗi hoặc chéo chuỗi. Được vận hành bởi một mạng lưới phi tập trung, Chainlink Proof of Reserve cho phép kiểm tra tự động tài sản thế chấp trong thời gian thực, giúp đảm bảo tiền của người dùng được bảo vệ khỏi các hoạt động không lường trước được như các hoạt động dự trữ một phần và các hoạt động gian lận khác từ những bên giám sát ngoài chuỗi. Thay vì buộc người dùng tin tưởng vào các lời hứa trên giấy tờ do những bên giám sát thực hiện, Chainlink PoR có thể được triển khai để kiểm tra tự động trên chuỗi cung cấp cho người dùng sự đảm bảo cao hơn về việc thế chấp cơ bản của tài sản và tạo ra mức độ minh bạch cao hơn cho hệ sinh thái tài sản tiền mã hoá xung quanh việc thế chấp tài sản.
Hơn nữa, Chainlink PoR cũng ngày càng được sử dụng nhiều hơn để giúp đảm bảo cho việc mint, redeem và burn các tài sản được wrapped. Khi Chainlink PoR xác định rằng các wrapped token bị thiếu thế chấp, thì Chainlink Automation có thể được sử dụng để tạm dừng việc mint, redeem và burn các wrapped token.
Bằng chứng dự trữ cho tài sản chéo chuỗi
Là mô hình mạng oracle rất linh hoạt và minh bạch, Proof of Reserve giúp đẩy nhanh sự phát triển của DeFi bằng cách cung cấp dữ liệu thế chấp trên nhiều loại tài sản và mở khóa tính thanh khoản chéo chuỗi. Vì Chainlink bất khả tri blockchain, các nguồn cấp dữ liệu Chainlink PoR có thể được xây dựng để cung cấp dữ liệu đối chứng trên bất kỳ tài sản chéo chuỗi nào được giải quyết trên bất kỳ blockchain nào hỗ trợ hợp đồng thông minh.
Bằng chứng dự trữ cho Bitcoin
Bitcoin được mã hóa trên Ethereum đại diện cho một phần đáng kể tài sản thế chấp được sử dụng trong DeFi. Nguồn cấp dữ liệu tham chiếu Chainlink PoR cung cấp cho các ứng dụng DeFi dữ liệu cần thiết để kiểm tra dự trữ WBTC của BitGo và renBTC của Ren Protocol, đại diện chung cho phần lớn tất cả Bitcoin được wrapped trên blockchain Ethereum.
Các nguồn cấp dữ liệu bằng chứng dự trữ này được hỗ trợ bởi mạng oracles Chainlink có nhiệm vụ kiểm tra số dư BTC của địa chỉ của bên giám hộ trên blockchain Bitcoin cứ mỗi mười phút. Bất cứ khi nào phát hiện thấy độ lệch số dư trên chuỗi vượt quá ngưỡng định trước so với lần cập nhật số dư trước trên chuỗi, nguồn cấp dữ liệu tham chiếu bằng chứng dự trữ trên chuỗi được cập nhật với dữ liệu số dư mới.
Bằng cách cung cấp dữ liệu dự trữ này trên chuỗi, các ứng dụng DeFi dựa trên hợp đồng thông minh có thể sử dụng logic tùy chỉnh để tự động bảo vệ tiền của người dùng trong sự kiện bị thiếu thế chấp, tức là khi có ít hơn số lượng Bitcoin dự trữ bảo chứng cho các token chuỗi chéo. Tính năng như vậy đặc biệt có lợi cho các ứng dụng sử dụng Bitcoin được mã hóa làm tài sản thế chấp để đảm bảo việc vay các tài sản kỹ thuật số khác.
Nguồn cấp dữ liệu tham chiếu Proof of Reserve cho Bitcoin được mã hóa cũng mở khóa các sản phẩm tài chính mới như Hoán đổi rủi ro tín dụng cho phép người dùng phòng ngừa trước các hoạt động dự trữ một phần.Phòng ngừa rủi ro đối với Bitcoin được mã hóa trong DeFi cho phép gia tăng hoạt động kinh tế do được cung cấp thêm tính bảo mật và tính minh bạch.
Bằng chứng dự trữ cho Stablecoin được tiền pháp định bảo chứng
Stablecoin là các viên gạch quan trọng trong xây dựng hệ sinh thái DeFi, cung cấp cho người dùng khả năng giao dịch và kiếm lợi nhuận bằng một loại tiền tệ có độ biến động tương đối thấp trong khi vẫn hưởng lợi từ bản chất xác định của hợp đồng thông minh. Do đó, stablecoin là một lựa chọn tài sản thế chấp phổ biến và là yếu tố cơ bản để mở rộng việc sử dụng các sản phẩm DeFi.
Với hơn một trăm tỷ đô la giá trị trong hệ sinh thái stablecoin, việc cung cấp các hợp đồng thông minh với bằng chứng rằng mỗi stablecoin thế chấp được bảo chứng hoàn toàn bằng một lượng giá trị tương đương trong tài khoản ngân hàng ngoài chuỗi ngày càng trở nên quan trọng.
Bằng cách tận dụng dữ liệu được tạo bởi các kiểm toán viên chuyên nghiệp, Chainlink PoR cung cấp các ứng dụng hợp đồng thông minh với dữ liệu đối chứng liên quan đến dự trữ ngoài chuỗi của các stablecoin được bảo chứng bởi tiền pháp định. Lấy ví dụ điển hình, nguồn cấp dữ liệu tham chiếu TUSD Proof of Reserve và Proof of Supply cung cấp cho các ứng dụng DeFi bằng chứng xác thực về số lượng đô la Mỹ được giữ trong tài khoản ngân hàng ký quỹ của TrustToken đang bảo chứng cho token TUSD, cũng như nguồn cung token TUSD đã được đúc trên nhiều blockchain .
Để cung cấp nguồn cấp dữ liệu tham chiếu Bằng chứng dự trữ TUSD, Chainlink thực hiện tìm nạp dữ liệu từ Armanino, một công ty kế toán độc lập thuộc top 25 ở Hoa Kỳ, thực hiện đánh giá thường xuyên đối với các tài khoản ngân hàng được ủy thác của TrustToken. Khi lượng đô la Mỹ được giữ trong các khoản dự trữ của TrustToken vượt quá ngưỡng được xác định trước, một bản cập nhật sẽ được đẩy lên chuỗi vào nguồn cấp dữ liệu tham chiếu Proof of Reserve. Các ứng dụng DeFi sau đó có thể sử dụng dữ liệu này để kiểm tra lượng dự trữ của token TUSD theo ý muốn.
Theo mô hình này, nguồn cấp dữ liệu tham chiếu Proof of Reserve có thể được triển khai để theo dõi việc thế chấp của bất kỳ stablecoin nào được hỗ trợ bởi dự trữ tiền pháp định ngoài chuỗi. Thông qua dữ liệu này, hoạt động kinh tế của stablecoin có thể tăng tốc trong DeFi không chỉ từ người dùng cá nhân mà còn từ các tổ chức truyền thống đang tìm cách tạo ra lợi nhuận một cách an toàn trong hệ sinh thái tài chính phi tập trung.
Ngoài các stablecoin được bảo chứng bằng USD—là tài sản neo giá phổ biến nhất trong hệ sinh thái DeFi—các nguồn cấp dữ liệu Chainlink Proof of Reserve cũng có thể được xây dựng để cung cấp dữ liệu thế chấp liên quan đến bất kỳ loại tài sản được neo giá nào. Chúng có thể bao gồm các loại tiền tệ pháp định như GBP hoặc hàng hóa như vàng, làm tăng tính minh bạch của toàn bộ danh mục trong DeFi. Ví dụ: Paxos đang sử dụng nguồn cấp dữ liệu Chainlink PoR để cho phép các ứng dụng DeFi nhanh chóng xác minh trên chuỗi rằng token PAX Gold (PAXG) được bảo chứng hoàn toàn bởi các thỏi vàng được giữ ngoài chuỗi do Paxos quản lý.
Bằng chứng dự trữ trong thị trường truyền thống
Ngoài các triển khai hiện có để cung cấp sự minh bạch về việc thế chấp các token hiện đang được sử dụng trong hệ sinh thái tiền mã hoá, mô hình Chainlink Proof of Reserve có phạm vi rộng hơn nhiều và có thể được sử dụng để mang lại sự minh bạch cho bất kỳ tài sản nào đã được mã hóa và đưa vào chuỗi. Các tài sản mã hóa trước đây yêu cầu mức độ tin cậy không thực tế với bên phát hành tài sản, giờ đây có thể sử dụng Bằng chứng dự trữ để cung cấp tính minh bạch cần thiết để người dùng chấp nhận.
Nguồn cấp dữ liệu Chainlink PoR có thể được sử dụng cho nhiều loại tài sản trong thế giới thực được mã hóa, chẳng hạn như tài sản bất động sản tạo ra dòng tiền có thể xác minh được. Cả quyền sở hữu bất động sản và tài khoản ngân hàng ký quỹ nắm giữ dòng tiền USD được tạo ra đều có thể được kiểm toán và đưa vào chuỗi, cho phép các hợp đồng thông minh tạo ra các đại diện tài sản bất động sản và dòng tiền của nó được mã hóa để giảm thiểu sự cần tin tưởng, với thế chấp được xác minh bởi mạng Chainlink oracles phi tập trung.
Hơn nữa, nguồn cấp dữ liệu Proof of Reserve có thể được sử dụng bên ngoài thế giới DeFi và ứng dụng hợp đồng thông minh. Ví dụ: chúng có thể cung cấp cho các tổ chức tài chính truyền thống một cách để tăng sự tin tưởng với khách hàng và đối tác bằng cách sử dụng Chainlink oracles để gửi các báo cáo kiểm toán của họ trên chuỗi dưới dạng một bản ghi bất biến và chống giả mạo.
Bằng cách tận dụng công nghệ blockchain mà không cần bất kỳ sửa đổi nào đối với mô hình kinh doanh hoặc hệ thống phụ trợ doanh nghiệp của họ, các tổ chức có thể cung cấp một nguồn xác thực và bất biến về tài sản của họ, tạo ra mức độ minh bạch chưa từng có. Ngoài ra, các sản phẩm DeFi có thể được xây dựng dựa trên dữ liệu này, cho phép người dùng phòng ngừa trước các hoạt động dự trữ một phần của các tổ chức ngoài chuỗi truyền thống.
Kết luận
Chainlink Proof of Reserve cung cấp cho cả hệ sinh thái DeFi đang phát triển và hệ thống tài chính truyền thống cách để tăng cường tính minh bạch trong hoạt động của họ thông qua bằng chứng xác định trên chuỗi về sự thế chấp thực sự của bất kỳ tài sản nào. Khi hệ sinh thái hợp đồng thông minh phát triển, phải đảm bảo quan trọng là các thất bại thị trường gây ra bởi các quy trình hoạt động mờ ám và tài sản thế chấp xấu là một phần của quá khứ. Với Chainlink Proof of Reserve, hệ sinh thái DeFi đang nằm ở vị trí tốt để mở rộng quy mô và giúp đảm bảo thế hệ tiếp theo của các sản phẩm tài chính ít cần sự tin tưởng.
Nếu bạn muốn biết thêm về Chainlink Proof of Reserve, hãy truy cập trang sản phẩm PoR. Nếu bạn là nhà phát triển và muốn tích hợp Chainlink Proof of Reserve vào các ứng dụng hợp đồng thông minh của mình, hãy xem tài liệu dành cho nhà phát triển hoặc liên hệ với chuyên gia.